2018年通信产业发展现状分析 5G带动通信产业下一轮发展

　　工信部近日透露，武汉、杭州、上海、广州、苏州等五个城市成为中国移动首批5G试点城市。据规划，年底前，武汉将建超100个5G试点站，并完成5G实验网建设和测试工作，明年实现军运会5G商用。武汉移动相关负责人介绍，5G网络商用后，通信速率可提高10倍以上，同时还具有超高可靠性、超低时延、超大连接数等特点，无人驾驶、远程医疗、智能家居等均会逐渐进入日常生活。近年来，我国通信产业发展迅速，主要经营指标向好，5G将成为下一个发展契机。

　　一、电信业务总量大幅提高，电信收入增长有所加快

　　工信部数据显示，初步核算，2017年电信业务总量达到27557亿元(按照2015年不变单价计算)，比上年增长76.4%，增幅同比提高42.5个百分点;电信业务收入12620亿元，比上年增长6.4%，增速同比提高1个百分点。2018年1-2月，电信业务总量完成6853亿元，同比增长117%;电信业务收入完成2168亿元，同比增长4.9%。

　　图表1：2010-2017年电信业务总量与业务收入增长情况(单位：%)

　　2017全年固定通信业务收入完成3549亿元，比上年增长8.4%。移动通信业务实现收入9071亿元，比上年增长5.7%，在电信业务收入中占比为71.9%，较上年回落0.5个百分点。前瞻认为，随着移动通信的发展，预期未来移动通信收入所占比重将继续保持上升趋势。

　　图表2：2012-2017年固定和移动通信收入占比变化情况(单位：%)

　　二、数据及互联网业务稳定增长

　　近年来，宽带中国战略加快实施带动数据及互联网业务加快发展。2017年，在固定通信业务中，固定数据及互联网业务收入达到1971亿元，比上年增长9.5%，在电信业务收入中占比由上年的15.2%提升到15.6%，拉动电信业务收入增长1.4个百分点，对全行业业务收入增长贡献率达21.9%。

　　从细分市场来看，受益于光纤接入速率大幅提升，家庭智能网关、视频通话、IPTV等融合服务加快发展。2017年全年IPTV业务收入121亿元，比上年增长32.1%;物联网业务收入比上年大幅增长86%。

　　图表3：2012-2017年固定数据及互联网业务收入变化情况(单位：亿元，%)

　　2017年，在移动通信业务中移动数据及互联网业务收入5489亿元，比上年增长26.7%，在电信业务收入中占比从上年的38.1%提高到43.5%，对收入增长贡献率达152.1%。

　　图表4：2012-2017年移动数据及互联网业务收入变化情况(单位：亿元，%)

　　三、5G战略部署已完成，将带动通信产业下一轮发展

　　2017年8月，国务院印发了《关于进一步扩大和升级信息消费持续释放内需潜力的指导意见》，指出“加快第五代移动通信(5G)标准研究、技术试验和产业推进，力争2020年启动商用”。

　　由于5G应用前景广泛，5G战略制高点争夺战已风起云涌。面对来自欧美日韩等国的竞争，我国企业已投入巨资，在5G技术和网络应用领域展开研发布局，并希望最终“拿下”5G标准，进而占据整个产业链的主导地位。目前，中国移动、中国联通、中国电信三大运营商均已公布5G部署，具体时间表如下：

　　图表5：中国三大运营5G部署规划

　　根据中国信通院《5G经济社会影响白皮书》预测，2030年，5G带动的直接产出和间接产出将分别达到6.3万亿和10.6万亿元。从产业结构来看，拉动产出增长的动力随5G商用进程的深化而相继转换。在5G商用初期，运营商大规模开展网络建设，5G网络设备投资带来的设备制造商收入将成为5G直接经济产出的主要来源，预计2020年，网络设备和终端设备收入合计约4500亿元，占直接经济总产出的94%。在5G商用中期，来自用户和其他行业的终端设备支出和电信服务支出持续增长，预计到2025年，上述两项支出分别为1.4万亿和0.7万亿元，占到直接经济总产出的64%。在5G商用中后期，互联网企业与5G相关的信息服务收入增长显著，成为直接产出的主要来源，预计2030年，互联网信息服务收入达到2.6万亿元，占直接经济总产出的42%。