手机品牌大厂启动换机潮 面板需求水涨船高

　　受库存等因素影响，2017年上半智能手机市场需求停滞不前，大陆市场出货更呈现衰退景况，但进入下半年后，全球手机大厂新机齐发，试图启动换机潮，加上18:9全屏幕带来的更新需求，将让下半年的手机市场热闹滚滚，也进一步带动面板拉货。

　　下半年的智能手机市场相当热闹，苹果(Apple)迎向10周年，除可望发表搭载LTPS TFT LCD面板的4.7吋、5.5吋手机外，首款搭载AMOLED面板的5.8吋手机也可望问世;而在Android 阵营方面，各大手机品牌业者也纷纷推出重量级的旗舰机款抢市，包括三星电子(Samsung Electronics)、乐金电子(LG Electronics)、诺基亚(Nokia)、华硕、Sony等，将陆续在8月中、下旬期间，接连发表最新的旗舰机款，从各大品牌业者的动作来看，预料下半年将掀起一轮换机潮的新局面。

　　对比下半年的蓄势待发，回首上半年，其实全球智能手机市场相当低迷。群智谘询调查数据显示，2017年上半全球智能手机出货量约6.7亿支，年成长率仅1.8%，其中，大陆市场出货约2.3亿支，较2016年同期下滑1.4%，若仅以海外出货量来看，2017年上半大陆智能手机的海外出货量约2.9亿支，更较2016年同期下滑6.2%。

　　虽然上半年整体的大陆智能手机出货表现低迷，但包括华为、Oppo、Vivo和小米等一线品牌业者，在海外市场的出货上都有较好的表现，尤其是小米，除了硬件规格有所提升外，透过平台与软件的整合，因此获得销售佳绩，其中，红米4、红米Note 4在印度市场有不俗表现，亦是让小米重返荣耀的重要原因。

　　值得一提的是，若是以In-cell智能手机市场来看，2017年上半大陆搭载In-cell面板的智能手机出货量约7,100万支，年增率达46.2%，其中，华为以2,500万支的出货量超越苹果，名列第一位。

　　至于Oppo与Vivo先前的中高端手机，主要布局在AMOLED领域，但从2016年下半开始，这两大品牌也开始采用In-cell面板，其中Oppo的In-cell智能手机上半年大陆市场出货量约680万支，Vivo出货量则约450万支，各分占其大陆智能手机出货量1成左右的比重。

　　至于在AMOLED市场方面，2017年上半，大陆AMOLED智能手机出货量约3,740万支，年减13.8%，主要原因是AMOLED的主力品牌厂商纷纷在旗舰机型上布局LCD In-cell版本的手机，例如Oppo就开出了R9S LCD版本。

　　虽然Oppo与Vivo开始跨足In-cell手机，在他们仍是大陆AMOLED智能手机的领衔者，两大品牌上半年的出货量分别为1,380万及1,300万支，合计约占大陆AMOLED手机市场71%的比重。

　　进入下半年后，随着各大手机品牌陆续推出新机型，机海战术齐发的结果，将让品牌之间的竞争更加白热化，此外，随着18:9全屏幕时代来临，产业链之间的角力也将更加激烈。

　　经过上半年的调整后，目前手机品牌库存已趋于健康，在下半年旺季启动后，面板需求大增，也让手机面板市场从供需宽松转为供需紧俏，其中，不同技术的手机面板，将呈现不同的市场需求态势。

　　以a-Si TFT LCD面板技术来说，下半年a-Si手机面板市场供需趋紧，价格已在7月开始上涨，主要是a-Si手机面板产能正在收敛，而手机规格转向朝18:9全屏幕发展后，在尺寸放大和良率降低的影响下，a-Si手机面板供需关系已收紧。根据估算，每供应1,000万片18:9全屏幕面板，1年将额外消耗掉约当8,000片玻璃基板的6代面板厂产能。

　　在LTPS方面，2017年LTPS面板新增产能较多，但同样受到18:9全屏幕手机新品拉动影响，LTPS面板需求大幅增加，纵使第3季价格仍会下滑，但跌幅已经趋缓，随着18:9全屏幕手机对LTPS面板需求持续成长，预估第4季LTPS面板供需将处于平衡状态。

　　至于在AMOLED面板方面，下半年伴随着苹果、三星、华为、Oppo、Vivo等品牌新品的积极拉货，预估全球AMOLED面板市场将进入供需紧张状态，尤其是可挠式AMOLED面板需求更是畅旺。

　　在供应方面，虽然乐金显示器(LG Display)和京东方在2017年各自新增了一座6代AMOLED面板新产能，且分别将于第3季和第4季开始对市场供货，但预期初期的供给能力有限，目前AMOLED面板的主力供应仍得仰赖三星显示器(Samsung Display)的扩产，而三星显示器也是这波AMOLED面板需求热最大的赢家。